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Re-NEWable Weekly [8월 1주차]

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• 미국은 UFLPA 기업 리스트에 43개사를 추가하며 알루미늄, 구리, 리튬 등 소재 전반으로 대중 공급망 규제 범위를 넓혔고, 민간 기업의 공급망 배제 요구까지 겹치며 현지화 압력이 강화됐다.
• Tesla는 하루 약 600MW 규모의 태양광 PPA를 체결했고, Sterling 프로젝트에는 1.4GWh ESS가 결합되며 대형 수요처 중심의 장기 조달 수요가 확인됐다.
• First Solar는 2Q GPM 57%를 기록했고 45.1GW, 136억달러 규모의 백로그를 2030년까지 확보했으며, 미국 신규 계약가격도 35~37센트/W로 글로벌 모듈 대비 프리미엄이 유지됐다.
• 국내에서는 RPS에서 경쟁입찰·장기계약 중심으로 제도 전환이 진행 중이며, KDI는 2030년 100GW 달성을 위해 반기 신규 설치 6.8GW가 필요하다고 지적했다.
• KDI는 RPS 정산비용이 2025년 4.5조원, 누적 약 28조원까지 늘어날 것으로 봤고, 양방향 CfD 도입과 PPA 규제 완화를 제언했다.
• 3차 ESS 중앙계약시장이 15년 장기계약 방식으로 8~9월 공고될 예정이어서, 업종 내 일부 사업은 장기 고정수익 구조로 수렴하는 흐름이 강화되고 있다.
• SK오션플랜트는 독일 BalWin5 HVDC 해상변전소 하부구조물을 약 1,605억원에 수주하며 국내 최초의 유럽 HVDC 레퍼런스를 확보했다.
• 인천 공공주도 해상풍력 집적화단지 680MW 발전사업허가 신청이 진행되는 등 국내 해상풍력 프로젝트 파이프라인도 이어지고 있다.

• 지난주 신재생에너지주는 국내 증시 급락과 함께 크게 하락했으며, 유가 하락과 금리 상승이 동시에 작용해 밸류에이션 부담이 확대됐다.
• Meta의 RE100 탈퇴 이슈가 데이터센터발 재생에너지 수요 둔화로 해석되면서 심리적 악재로 반영됐고, 전쟁 장기화로 유가와의 연동성도 당분간 이어질 수 있다.
• 중국은 상반기 폴리실리콘, 웨이퍼, 셀, 모듈 생산과 신규 설치가 모두 감소했지만, 중국산 폴리실리콘 가격은 31.7위안/kg 수준에서 횡보하며 수급 개선이 가격에 충분히 반영되지 못하고 있다.
• 중국 태양광 수급의 실질적 개선은 2027년 강화된 에너지 소비 기준 발효 이후 설비 퇴출이 본격화돼야 가능하다는 점에서 회복 시점이 늦어질 수 있다.
• 풍력은 주거지역 이격거리 상한이 1,500m로 확대되며 육상풍력 신규 개발에 구조적 제약이 커졌다.

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